一、工作总结

　　2016年9月，上交所第七次会员大会选举产生了第四届理事会。三年多来，在中国证监会的领导下，在广大会员的支持下，全体理事会成员依照章程认真履职，为上交所改革发展提供了坚实保障，较好地完成了会员大会的重托。

　　（一）积极推动设立科创板并试点注册制改革落实落地。理事会先后多次召开会议，学习总书记重要指示批示精神，审议科创板配套业务规则，通报改革推进情况。各位理事围绕科创板定位、上市条件、关键制度创新等提出了很好的意见建议，为推动科创板改革平稳落地和持续完善发挥了积极作用。2019年7月22日，科创板首批25家公司实现集中挂牌交易。科创板运行以来基本平稳，符合预期。

　　（二）支持上交所把握机遇加快发展。一是加强上交所发展战略研究。2019年12月27日，理事会第十四次会议审议通过《上海证券交易所发展战略规划（2020-2022年）》，明确了上交所进入新时代、立足新起点的发展目标、核心战略和战略保障，为上交所持续发展注入了新动力。二是着力推动市场发展和产品创新。推动上交所加快发行上市服务基地体系化建设，有效覆盖全国主要省份和重点地区。搭建平台助力民营企业解决实际困难，支持上交所开通面向贫困地区企业发行公司债券和资产支持证券的“绿色通道”。三是支持高水平双向开放。支持上交所积极探索与境外交易所尤其是“一带一路”沿线交易所开展深度合作，审议批准了《国际发展专项资金管理办法》、参股孟加拉达卡证券交易所、增资阿斯塔纳国际交易所、设立上海交易所国际交流合作中心等议案。支持上交所与国际资本市场互联互通，审议通过了沪港通业务实施办法（修订稿）、沪伦通业务规则、伦敦办事处运营方案等制度规则。

　　（三）持续加强市场制度供给。理事会坚持市场化法治化导向，持续加大制度建设力度，共审议各类业务规则48项（次）。审议修订了股票上市、交易、减持、质押式回购、公司债券和投资基金上市、投资者适当性管理、会员管理等基本业务规则，以及复核、纪律处分和监管措施、自律管理听证等监管业务规则。审议通过了创新企业股票或存托凭证上市交易、沪港通业务等创新业务规则。同时，理事会坚持依法治市、依法治所，督促上交所持续提升一线监管和风险防控的针对性有效性。

　　（四）进一步完善具有中国特色的交易所治理结构。一是始终坚持党的政治领导在交易所治理中的核心地位。交易所是党兴办的事业。理事会坚持把党的全面领导融入交易所治理，以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，自觉将理事会决策与党中央重大决策部署对标对表，始终确保交易所正确政治航向。二是进一步完善“三会一层”治理结构。2017和2018年，理事会依照《章程》顺利召开了第八和第九次会员大会。同时，主动接受监事会监督，全力支持总经理依照法定职责开展日常管理。三是认真审议决定涉及上交所发展的重大事项。召开16次定期会议、70次临时会议，审议提案181项。在审议重大决策、重大项目安排、大额资金运作等事项上，严格执行理事会决策程序，充分尊重理事意见，集思广益，有效确保了决策科学民主。四是充分发挥理事会专门委员会作用。健全专门委员会工作机制，制定和修订了《专门委员会管理办法》等规则，增设5个专门委员会，吸收109家会员加入，先后召开16次会议。

　　二、工作建议

　　2020－2022年，是我国“两个一百年”奋斗目标的历史交汇期，也是资本市场全面贯彻新发展理念、扎实推动高质量发展的重要机遇期。面对党和人民对资本市场的新期待，面对经济社会发展的新需求，面对全球交易所行业发展的新趋势，上交所要把握机遇、乘势而上、攻坚克难、勇挑重担，加快建设成为世界领先交易所，为国家改革发展大局作出更大贡献。

　　（一）加快改革发展，努力建设世界领先交易所。在党中央、国务院的高度重视下，资本市场改革发展已经进入快车道。根据全面深化资本市场改革工作要求，建议未来三年，通过坚守发展定位，学习借鉴国际最佳实践，努力实现三项目标：一是落实好以信息披露为核心的证券发行注册制，创新关键制度，提高市场运行质量和效率。二是率先将科创板建成发行上市规范便捷、交易运行安全高效的成熟市场，成为科创企业上市首选地、集聚地。三是稳步提高股权、债权、基金和衍生品等直接融资比重，充分发挥资本市场的“晴雨表”功能。从长远看，要努力将上交所建设成为与中国社会主义现代化强国相匹配，功能完备、运行高效、技术领先、具有国际影响力的世界领先交易所。

　　（二）贯彻落实新《证券法》，进一步完善交易所治理机制。一是要坚持党的政治领导核心地位，完善党的领导与交易所治理相结合的有效方式，确保党的路线方针政策和重大决策部署在上交所落地生根。二是要发挥好会员大会的权力机构作用，尊重和体现会员意志，充分发挥理事会在交易所治理结构中的决策作用，进一步发挥理事会专门委员会的决策咨询作用。三是要继续支持监事会发挥监督职能，支持总办开展日常管理。在上交所党委的领导下，促进有关各方尽职归位，齐心协力，形成做好上交所工作的合力。

　　（三）加强会员服务，促进行业机构高质量发展。配合证监会采取有力有效措施，为会员高质量发展创造良好环境。一是利用交易所自律监管组织优势，在证券发行上市、交易等工作中充分彰显中介机构责任，宣传引导会员崇尚专业、做精主业，加快形成“合规、诚信、专业、稳健”的行业文化。二是不断提高会员服务质量。进一步健全会员服务体系，改进服务手段，加大对会员工作的支持力度，积极开展会员培训和信息交流。三是在市场服务、一线监管、防范化解上市公司风险等方面加大与会员单位的合作力度，不断提高工作的精准性有效性。

　　（四）履行社会责任，共同做好脱贫攻坚工作。2020年是决胜全面建成小康社会之年，脱贫攻坚是其中最具代表性、最具影响力的目标。上交所要认真贯彻习近平总书记关于扶贫工作的重要讲话精神，持续发挥资本市场功能，以更大的力度、更实的举措完成好脱贫攻坚目标任务。同时，大力倡导会员单位继续履行脱贫攻坚社会责任，落实帮扶措施，为坚决打赢脱贫攻坚战、全面建成小康社会做出行业应有的贡献。上交所将积极为会员单位做好服务，推动行业形成帮扶合力，为全面打赢脱贫攻坚战贡献力量。